Нужно ли платить налог с дивидендов если реинвестируешь

Обновлено: 16.05.2024

Наша команда стремится помочь вам принимать более взвешенные финансовые решения. Мы придерживаемся строгой редакционной политики. Данная статья может содержать ссылки на финансовые продукты наших партнеров. Мы открыто говорим о том, как мы зарабатываем деньги. -->

Высшее экономическое образование.
15 лет работы в банке.
Независимый эксперт.
Финансовый аналитик.
Обладает сертификатами от ЦБ РФ. . Facebook. .

Брокер Тинькофф Инвестиции, как и другие российские брокеры, выступает налоговым агентом. Большую часть налогов он удерживает со своих клиентов без их участия. Однако в некоторых ситуациях частным инвесторам придется самим отчитываться перед Федеральной налоговой службой, предоставлять декларации и вносить налоговые платежи. Обо всех особенностях налоговых платежей для инвесторов и трейдеров, которые торгуют через Тинькофф Инвестиции, расскажет специалист сервиса Бробанк.

Надо ли платить налог с доходов от торговли на бирже

По российскому законодательству доходы от инвестиций облагаются налогом по ставке 13%. Его надо заплатить в нескольких случаях:

При получении дохода от продажи ценной бумаги, если она продана дороже, чем куплена.
При поступлении дивидендов по акциям и купонов по облигациям.
С дохода от продажи иностранной валюты на бирже, если она была куплена дешевле, чем продана.

Если размер прибыли по ценным бумагам, которая получена в 2021 году и последующие годы, превысит 5 млн рублей, налоговая ставка на сумму превышения составит 15%.

Например, в 2021 году вы получили прибыль 8 млн рублей. С суммы 5 млн * 13% = 650 тысяч , а с 3 млн * 15% = 450 тысяч. Итого за 2021 год вы заплатите 1,1 млн рублей налогов.

Брокер самостоятельно удержит этот налог при выводе денег со счета:

если у вас открыт ИИС, то при его закрытии;
если вы работаете с брокерским счетом, то в момент перевода денег на карту Тинькофф Black. При зачислении денег на дебетовую карту вам придет сумма уже без комиссий брокера Тинькофф, которые были удержаны при покупке и продаже актива. Если в отчетном году вы не будете выводить деньги ни разу, налог спишется по итогам календарного года.

Например, вы купили акцию за 4000 рублей и заплатили за сделку брокерскую комиссию по тарифу 0,3%. То есть 12 рублей. Через 4 месяца вы зафиксировали прибыль и продали эту же акцию за 6000 рублей. За сделку продажи брокер удержал комиссию по тому же тарифу в размере 18 рублей. Итоговая сумма налога по ставке 13% составит (6000 – 18 – 4000 – 12) * 13% = 256 рублей.

Обратите внимание, сумму удержанного налога вы увидите в перечне операций сразу при заключении сделки, но фактически она в тот момент списана не будет.

Как узнать размер налога

Если хотите узнать размер налога, который с вас удержат при выводе средств на карту или закрытии ИИС:

Также налоговый отчет можно получить в личном кабинете через официальный сайт:

Обратите внимание, рост цены на акцию, еще не означает, что вам придется платить по ней налог. Для определения налогооблагаемой базы доход должен быть зафиксирован. То есть акция продана, а прибыль зачислена на брокерский счет или ИИС. Если вы покупаете бумаги для долгосрочного хранения и не проводите никаких сделок с ними, налога на доходы от разницы в цене покупки и продажи не будет.

Облагаются ли налогом дивиденды по акциям и купоны по облигациям

Доходы по дивидендам от акций и купонам с облигаций подлежат обязательному налогообложению, независимо от того получены они на брокерский счет или ИИС. Тинькофф брокер автоматически удерживает налог в размере 13%, если это прибыль от российских акций и облигаций и деньги были зачислены на брокерский счет.

Если дивиденды приходят от иностранной компании, налог удержат в той стране, в которую вы инвестируете. Однако здесь несколько нюансов:

Налоговая ставка в стране эмитента может быть нулевой или меньше, чем в РФ. Тогда по российскому законодательству вы обязаны самостоятельно внести в ФНС разницу между налоговыми ставками.
Если в иностранном государстве с вас удержали налогов больше, чем 13%, вы все равно должны отчитаться по сумме дивидендов, которые получены из-за рубежа. Сделать это можно с помощью декларации 3-НДФЛ.

Сумму налога от дивидендов российских компаний, которые приходят на ИИС, спишут автоматически при их зачислении на счет. Налог с купона по облигациям как в рублях, так и в валюте удержат при закрытии ИИС, если применяется вычет по типу А (налог на взнос). Если же вы выбрали вычет по типу Б (налог на доходы), тогда НДФЛ не спишут ни с рублевых, ни с валютных купонов по облигациям.

Будет ли налог, если акции проданы дешевле, чем куплены

Если вы продадите акции дешевле, чем их купили, у вас возникнет убыток. С таких сделок налог платить не нужно, если сделка проходила в рублях. Для валютных активов другое условие. Там берут во внимание курс валюты на дату покупки ценной бумаги и дату продажи. Если курсовая разница от продажи убыточной акции выше, это посчитают доходом и налог придется заплатить. Для определения налогооблагаемой базы все доходы инвестора переводятся в рубли по курсу Банка России на дату сделки.

Например, вы купили акцию в январе 2020 года за 100 долларов при курсе 62 рубля, а продали в августе за 90 долларов при курсе 73 рубля. В пересчете на рубли цена покупки 6200 рублей, а цена продажи 6570 рублей, то есть вы получили прибыль в размере 370 рублей. Из нее вычтут комиссию брокера, а с оставшейся суммы придется уплатить налог:

((90 * 73) – (90 * 0,3% * 73) – (100 * 62) – (100 * 0,3% * 73)) * 13% = 43 рубля

Размер налога округляется до целого числа. Если в значении получается 49 копеек округляют в меньшую сторону, если 50 – в большую.

Если иностранная акция продана дороже, чем куплена, но произошло падения курса валюты и при пересчете получается убыток, платить налог не нужно. Этот убыток и другие убытки, например, при продаже акций дешевле цены покупки, можно учесть при оплате налога в следующем отчетном периоде.

Обратите внимание, убыток – это зафиксированная величина. Если цена акции только падает, но вы ее не продаете – это не убыток. Впоследствии цена может подняться, и тогда вы получите прибыль, но ее также нужно зафиксировать, то есть продать актив и получить за него деньги на брокерский счет.

Как снизить налог с доходов от американских акций

Если вы инвестируете в американские ценные бумаги и получаете за это дивиденды, при их зачислении вам придет сумма с уже удержанным подоходным налогом. По законодательству США с вас спишут налог по ставке 30%. Но его размер можно снизить до 10%. Для этого подпишите форму W-8BEN и подтвердите, что вы не налоговый резидент США. Ставка 10% будет действовать как для брокерского счета, так и для ИИС, если они оба открыты у Тинькофф брокера. Если есть счета у других брокеров, у них придется отписывать документ повторно.

После того как скачаете документ, распечатайте его и подпишите. Отсканируйте форму или сфотографируйте в хорошем качестве, а затем отошлите ее брокеру или загрузите в личный кабинет. Рассмотрение подписанного документа может занять от 1 до 30 дней. Это связано с тем, что форму проверяет не только Тинькофф, но и биржа.

Подписывать форму W-8BEN понадобится каждые три года. Если ваш налоговый статус для США поменяется раньше, уведомите брокера Тинькофф об этом.

Если форма принята, вы увидите уведомление в личном кабинете. С этого дня с вас будут списывать в США только 10%. Разницу 3% по налоговой ставке придется внести самостоятельно в российскую налоговую службу. Для этого подайте декларацию 3-НДФЛ. Все выплаты, которые идут в ФНС пересчитываются в рубли по курсу Банка России на дату операции.

Если вы не подписали форму W-8BEN до того, как с вас удержали налог 30% по дивидендам американской компании, брокер не компенсирует разницу. Сниженную ставку будут применять на все последующие выплаты, которые будут после даты утверждения документа брокером.

Форму W-8BEN подписывают только для снижения налоговой ставки при уплате НДФЛ с доходов, полученных в США. Она не распространяет свое действие на инвестиции в компании других государств.

Откуда брокер списывает налоги

Тинькофф брокер удерживает налоги с брокерского счета в рублях. Если на этом счете есть только валюта, нет рублей или их недостаточно для уплаты налогов, вам позвонят и оповестят об этом. Если деньги есть на дебетовой карте Тинькофф банка, их оттуда не спишут. Вам понадобится самостоятельно пополнить брокерский счет до конца января следующего года. Если вы этого не сделаете, то платить налоги придется самому. Заполнять или оформлять декларацию не потребуется. Тинькофф брокер подаст все документы. Останется только провести оплату в личном кабинете налогоплательщика.

Если у вас открыто несколько брокерских счетов, но вы ни с одного из них в течение года не выводили деньги на дебетовую карту, налоги спишут единой суммой за весь календарный год.

Как заплатить НДФЛ самому

Платить налог на доходы от инвестиций самостоятельно потребуется в нескольких случаях:

вам поступили дивиденды по акциям иностранной компании, и возникла разница между налоговыми ставками РФ и той страны, куда вы инвестировали;
вы получили доход от курсовой разницы при продаже валюты;
у вас не было денег на счете на момент списания налога, поэтому брокер не смог его удержать в полном объеме.

В первом и во втором случае вы самостоятельно готовите и подаете декларацию 3-НДФЛ. В третьем за вас это сделает брокер.

Открыть личный кабинет налогоплательщика в ФНС можно тремя способами:

Через учетную запись на портале Госуслуг.
С помощью квалифицированной электронной подписи.
В местном отделении Федеральной налоговой службы.

Мобильное приложение налогоплательщика доступно для скачивания на AppStore и Google Play.

Налоговую декларацию можно заполнить самому в личном кабинете налогоплательщика или обратиться в специализированные компании, которые помогают с подготовкой 3-НДФЛ. Если личного кабинета нет, подавать декларацию придется лично в свою ФНС.

Подсчет налога

Чтобы рассчитать налоговую базу учтите все суммы, с которых вы должны самостоятельно уплатить налог:

разницу в налоговых ставках по дивидендам, полученным от зарубежных компаний;
доход от курсовой разницы при сделках купли-продажи иностранной валюты.

И те, и другие доходы понадобится объединить и указать в одной налоговой декларации. Если есть право на имущественные и инвестиционные вычеты, они также должны быть в 3-НДФЛ.

Разница в налоговых ставках

Например, у вас 10 акций компании Coca-Cola, за которые вы в 2020 году получили 16,4 доллара дивидендов. Считать налог будем таким образом:

Все суммы дивидендов пересчитаем в рубли по курсу Банка России на день поступления выплат на ваш брокерский счет. Официальный курс на дату можно посмотреть по этой ссылке.

Итого получено дивидендов на сумму 1193,385. При округлении до рубля получим сумму 1193.

Высчитаем размер налога по ставке 13%. То есть 1193 * 13% = 155 рублей.
Если у вас не подписана форма W-8BEN, и деньги на счет пришли уже за вычетом налога по ставке 30%, доплачивать в российскую налоговую ничего не придется. Но если форма подписана и утверждена брокером до поступления выплат, тогда в ФНС придется доплатить 3%. Это 36 рублей.

Также понадобится уведомление о выплате дивидендов. Для этой цели подойдет отчет брокера. Его можно загрузить в мобильном приложении или в личном кабинете.

Все отчеты Тинькофф брокера приходят в электронном виде. При этом они подписаны ответственными лицами и заверены печатью, поэтому документы подходят для предоставления в ФНС.

Доходы от курсовой разницы

По сделкам покупки-продажи иностранной валюты брокер не выступает налоговым агентом, поэтому вам придется самостоятельно отчитываться по полученной прибыли и платить налог в ФНС. Для подачи декларации понадобятся отчеты брокера, в которых есть информация и о покупке, и о продаже иностранной валюты.

При уплате налога по сделкам купли-продажи валюты у вас есть право на налоговый вычет до 250 тысяч рублей в год. То есть если прибыль от таких операций не превышает 250 тысяч рублей, вы можете не платить налог.

Срок уплаты НДФЛ

Подавать 3-НДФЛ по доходам, полученным в 2020 году надо до конца апреля 2021 года, в 2021 году до 30 апреля 2022 года и так далее. В декларации должны быть учтены не только те доходы, с которых вы будете оплачивать разницу по налоговой ставке, но и те дивиденды, с которых уже был удержан налог за рубежом, даже если ставка в том государстве выше 13%. Платить ничего сверху не придется, но и разницу вам никто не компенсирует. Даже если доход поступил не на брокерский счет, а на ИИС, вы все равно обязаны о нем отчитаться перед налоговой.

Оплатить налог по доходам от инвестиционной деятельности нужно до 15 июля следующего года. В приложении банка Тинькофф вы можете внести сумма налога без комиссии. Для этого укажите размер налога и свой ИНН. Если не заплатить налог или не отчитаться о доходах, вас могут оштрафовать.

Обратите внимание, если торгуете на фондовой бирже через иностранного брокера, вам придется платить все налоги самостоятельно. Более подробно о том, какие льготы доступны инвесторам и как уменьшить налогооблагаемую базу, читайте в отдельной статье на сервисе Бробанка.

Приносить регулярный доход от инвестиций может любой портфель, стоимость которого увеличивается — дивиденды здесь ни при чём. Инвесторы, полагающие, что акции с выплатой дивидендов дают дополнительную доходность, обманываются. Не верите? Приводим доказательства в статье.

Что такое дивиденды и откуда они берутся

Минусы дивидендных стратегий

1. Слабая диверсификация. По данным Dimensional Fund Advisors, средняя доля компаний, выплачивающих дивиденды в США, с 1963 по 2019 год составляла около 52%. Значит, инвестор, сфокусированный только на дивидендных акциях, упускает почти половину компаний широкого рынка. Меньше диверсификация — выше риск.

2. Отсутствие гарантий. Многие инвесторы предпочитают акции с дивидендами, потому что надеются создать надежный поток доходов в будущем. Но прошлые результаты не определяют результаты в будущем. Дивидендная доходность сегодня менее изменчива, чем доходность за счет роста стоимости акций, но это ни в коем случае не гарантия размера доходности (и ее наличия) в будущем.

Доля компаний различных рынков, сокративших или отменившых дивидендные выплаты в 2020 г.

В 2009 году 43% компаний по всему миру сократили свои дивиденды, а 14% полностью отменили их (Stanley Black, “Global Dividend-Paying Stocks: A Recent History”). В 2020 г. из-за пандемии COVID-19 число компаний, снизивших дивиденды, тоже значительно выросло.

Почему же инвесторы соблазняются дивидендными стратегиями?

Об иррациональной любви к дивидендам

Понятно, что на фондовом рынке цены постоянно меняются, поэтому инвесторам сложно увидеть так наглядно, как в примере с 10 рублями, эффект дивидендов. Но именно так это работает.

Акции с одинаковым воздействием таких факторов, как размер, стоимость, прибыльность и инвестиции, имеют одинаковую среднюю ожидаемую доходность, независимо от того, выплачивают они дивиденды или нет.

Мы не утверждаем, что дивидендных акций нужно избегать. Дивидендная доходность — важная составляющая общей доходности акций при инвестировании в широкие рынки, к примеру, с помощью ETF. К этому же выводу в своем исследовании приходят аналитики Vanguard. Они рекомендуют смотреть на общую доходность отдельных рынков (total return) и не пытаться делать выводы, основываясь только на дивидендной доходности или доходности от прироста капитала.

В таблице ниже мы сравнили два метода получения дохода: портфель A получает доход через выплату дивидендов, а портфель Б генерирует его через продажу акций.

Сравнение способов формирования инвестиционного дохода с помощью дивидендов (портфель А) и продажи части портфеля (портфель Б)

Инвестор с портфелем A (с выплатой дивидендов) в конечном итоге владеет тем же количеством акций, что и до выплаты дивидендов, но мы предполагаем, что эти акции снизились в цене. Инвестор с портфелем Б владеет меньшим количеством акций, однако их стоимость не снизилась в результате выплаты дивидендов. Оба подхода приводят к одному и тому же результату — оба инвестора в конечном итоге имеют 100 долларов наличными и 1900 долларов в акциях без учета потенциальных торговых издержек или налоговых последствий.

Резюмируем основные мысли:

Дивиденды — это способ распределения прибыли, которая не инвестируется в рост компании.
При выплате дивидендов стоимость акций снижается на сумму дивидендов. Наличие дивидендных выплат не позволяет получить больше прибыли от акции одной и той же компании.
Если инвестор хочет получать регулярные выплаты, ему необязательно владеть дивидендными акциями. Он может самостоятельно формировать регулярный доход от инвестирования путем продажи части активов.
Составляя портфель только из дивидендных акций, инвестор подвергает себя ряду рисков из-за слабой диверсификации, необоснованных ожиданий стабильного дохода, и невозможности планировать такой доход.
При планировании инвестиционной стратегии инвесторам следует сфокусироваться не на дивидендной, а на общей доходности инвестиций в акции.

Подпишитесь и оставайтесь в курсе!

Информация, представленная на данном сайте, носит исключительно ознакомительный характер, не содержит гарантий надежности возможных инвестиций и стабильности размеров возможных доходов или издержек, связанных с указанными инвестициями, не является заявлением о возможных выгодах, связанных с методами управления активами; не является обещанием выплаты дохода, не является прогнозом роста курсовой стоимости ценных бумаг; не является рода офертой, в том числе побуждением к приобретению акций ETF; не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и ценные бумаги либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать инвестиционным целям инвестора. Определение соответствия ценной бумаги либо операции интересам и инвестиционным целям инвестора является задачей самого инвестора. Инвестиции в рынок ценных бумаг связаны с риском. Стоимость активов может увеличиваться и уменьшаться. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем. Группа Компаний FinEx, ее дочерние компании и аффилированные лица не дают гарантий или заверений и не принимают ответственности, в том числе за любые возможные убытки (прямые или косвенные, предвиденные и непредвиденные в отношении финансовых результатов, полученных на основании использования информации, размещенной на данном сайте и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения.

Данная информация не является предложением финансовых услуг и (или) индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать вашим инвестиционным целям (ожиданиям). Определение соответствия финансового инструмента либо операции вашим личным обстоятельствам, инвестиционным целям, срокам инвестирования и уровню риска, который вы готовы принять при реализации своих инвестиционных решений, является исключительно задачей инвестора. Группа Компаний FinEx, ее дочерние компании и аффилированные лица не несут ответственности за возможные убытки в случае совершения операций либо инвестирования в упомянутые здесь финансовые инструменты, и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения.

Представленная информация носит общедоступный характер, не предназначена для конкретной целевой аудитории и/или отдельного лица, не учитывает личные обстоятельства каждого инвестора (не основана на учете информации о нем) и не может рассматриваться в качестве подходящей для инвестирования конкретного лица, получившего к ней доступ.

Любая информация, предоставляемая пользователем сайта, не используется в целях определения инвестиционного профиля этого лица. Предоставляемая информация используется исключительно для формирования набора данных, на основании которых может быть решена задача, обозначенная как целевая в соответствующем разделе.

В какие иностранные ETF выгоднее инвестировать на долгосрок? С выплатой или реинвестированием дивидендов?

Считается, что ETF не выплачивающие дивиденды, за счет оптимизации налогообложения будут намного выгоднее. Особенно если речь идет о владении долгие годы. Второй фактор за выбор бездивидендных ETF - отсутствие необходимости в ежегодной подачи налоговой декларации. Это два главных аргумента сторонников фондов с реинвестированием.

Ок. Давайте разбираться.

Небольшой ликбез

Крупнейшие мировые провайдеры ETF (Vanguard, iShares, SPDR) могут иметь у себя фонды с одинаковыми стратегиями (например на индекс S&P 500), но с разной страной регистрацией.

Большинство компаний, акциями которых владеют ETF, в течении года выплачивают дивиденды, которые получает фонд. А что с дивидендами происходить дальше зависит от стратегии ETF и его страны регистрации.

Второе отличие между фондами связано с налогообложением. И вот этот момент разберем более подробно. Начнем с американского фондового рынка.

Налоги на дивиденды внутри ETF

Для Россиян (при подписанной форме W-8BEN) ставка налога составит 10% (будет удержано сразу) в пользу американской казны. Плюс 3% нужно будет доплатить в России. При отсутствии W-8BEN ставка налога на дивиденды будет 30%. Думаю для тех кто умеет считать, выгода от подписания формы очевидна. И дальше вариант с 30% ставкой налогов рассматривать не будем.

Итого при владении американскими ETF налоговые потери инвестора составят 13% от размера дивидендов.

Ирландские ETF не имеют резидентства США (капитан Очевидность) как и налоговых льгот. Поэтому . ставка налога по получение дивидендов от акций компаний, которыми она владеет - составляет 15%. Так как фонд не выплачивает дивиденды, больше никаких расходов для инвестора нет.

При владении ирландскими ETF налоговые потери составят 15% от размера дивидендов.

При дивидендной доходности фонда в 2%, имеем налоговые потери:

в американских ETF - 0,26%;
в ирландских - 0,3% в год.

Разница всего в 4 сотых процента. В принципе ей можно пренебречь.

Как видите никакого налогового преимущества бездивидендные фонды не имеют. Скорее наоборот.

Дополнительные расходы

Еще одно отличие, которые следует учитывать - это комиссии за управление (Ter). Как правило европейские фонды обходятся инвесторам дороже (иногда в разы), по сравнению со своими американскими аналогами.

Вышеупомянутый ETF IVV (iShares Core S&P 500) на рынок США - имеет комиссию в 0.03% в год. А его европейский собрат CSPX (iShares Core S&P 500 UCITS ETF) - 0.07%. У других фондов разница в комиссиях может составлять десятые доли процента (0,1-0,5%).

Снова перевес (хоть и чисто символический) не в пользу ирландских фондов.

Предварительные итоги

Просуммировав все вышесказанное, получаем небольшое преимущество дивидендных фондов. Суммарные потери инвестора составят 0,29% (в американских) и 0,37% (в европейских). Выгода от владения дивидендных ETF составляет 0.08% от суммы капитала в год.

[caption align="aligncenter" width="859"] Снижение годовой доходности при владении разными ETF[/caption]

Кстати, можно немного захватить в обзор и российские фонды со стратегией инвестирования в Америку и оценить их потери. Например, БПИФ VTBA от ВТБ отслеживает индекс S&P500. Но покупает не акции, а иностранный ETF CSPX. Комиссия ВТБ 0,81% + комиссия CSPX 0.07% = 0,88% полные расходы для инвестора. Плюс потери на налогах в 0,3%. Итого инвестор владея БПИФ VTBA теряет в доходности около 1,2% каждый год .

Другой пример. Сбер имеет фонд SBSP тоже на S&P50, в который покупает акции американских компаний самостоятельно. Никаких посредников в лице иностранных фондов нет. Комиссия составляет - 1% в год. Но . фонд платит с дивидендов 30% налогов. Потери инвестора составят около 1,6% в год .

Но мы немного отвлеклись. Идем дальше.

Двойные потери на дивидендах

Но и это еще не все. Дальше будут еще дополнительные расходы, про которые мы даже не догадываемся.

Для чего мы инвестируем в ETF? Чтобы в будущем жить с капитала.

А как жить? Можно жить на дивиденды. А если фонд реинвестирует дивы - продавать часть акций, на величину поступивших дивидендов.

На первый взгляд это одно и тоже. Оказывается нет. Во втором случае инвестор заплатит налоги дважды.

Для понимания вот вам пример.

Вложили в ETF - 5 000 долларов. Дивидендная доходность фонда - 2% или 100 долларов.

В американских ETF мы получим на руки (за минусом 13% налога) - 87 доллара.

А в европейских?

Со 100 долларов полученных фондом в виде дивидендов - будет удержан налог в 15%. То есть в фонд реинвестируется только $85. Вы хотите забрать эти 85 доллара себе. Как это сделать? Только через продажу части акций. Ок. Продаем акций на 85 долларов и сразу попадаем на второй налог. С $85 нужно заплатить 13% налог на прирост капитала.

Итого до вас дойдет 74 доллара. Мы на пустом месте потеряли 13 долларов.

Как по мне слишком уже дороговато будет обходится владение бездивидендными ETF.

При дивидендной доходности фонда в 2%, имеем налоговые потери:

в американских ETF - 0,26%;
в ирландских - 0,52% в год.

[caption align="aligncenter" width="864"] Снижение доходности при изъятии капитала на величину дивидендов[/caption]

А что такое 0,3%? На пенсии безопасной ставкой изъятия средств считается 3-4% от суммы капитала. Вы будете ежегодно терять на налогах десятую часть из этой суммы. Планируете жить на миллион в год? Будете жить на 900 тысяч. Сотка ушла на дополнительные налоги. И так будет происходит все время пока вы живете с капитала.

Кстати, если дивидендная доходность ETF будет выше, разница в налоговых потерях тоже увеличится и может доходить до 0,5% от капитала.

Про декларацию

Единственный оставшийся плюс ETF с реинвестированием - не нужно подавать налоговую декларацию каждый год.

У меня есть несколько контраргументов.

Как только вы начнете продавать ETF (пусть даже одну акцию) - обязательно нужно будет декларировать доходы. А это "обязательно" когда-нибудь произойдет.
Если вы владеете акциями иностранных компаний (Apple, Coca) или депозитарными расписками (типа Пятерочки или Полиметалла), которые выплачивают дивиденды - вы все равно должны подавать декларацию.
Заполнение декларации страшно только в первый раз. Ничего сложного там нет. Один раз взять отчет у брокера и внести несколько строчек по поступившим дивидендам. Я трачу на заполнение всей декларации около часа.

Так что лично для меня, делать выбор в пользу ETF с реинвестированием только из-за декларации довольно сомнительный!

Какое мнение у вас по поводу декларации? Какие ETF вам больше по душе: с реинвестированием или выплатой дивидендов?

Ставьте 👍 , если статья понравилась. Если все плохо - заслуженный 👎 .

Налоги

Дивидендные ценные бумаги являются хорошим инструментом для инвестиций на бирже. Они подразумевают стабильную доходность, диверсифицируют портфель, позволяют избежать инфляции и получать дополнительную прибыль от владения акцией, облигацией или другим финансовым инструментом. Кажется, всё просто. Приобрёл бумагу, по которой регулярно платят дивиденды, и получай стабильную прибыль. Однако на деле здесь есть свои нюансы, и они связаны с удержанием НДФЛ.

Что такое налог на дивиденды, кто его платит и какие налоговые ставки предусмотрены на физлиц и юрлиц на территории РФ?

Что такое дивиденды

Это доля от заработанной прибыли компании, распределяемая между владельцами в зависимости от типа и количества ценных бумаг, которыми они владеют. Получить дивидендную выплату можно только после одобрения компанией или иным хозяйствующим субъектом о распределении заработанной прибыли за отчетный период.

Согласно отечественному законодательству, дивидендом является любой доход, полученный владельцем ценных бумаг от компании при распределении прибыли.

Что важно, распределение средств между акционерами, как правило, происходит после налогообложения.

Налоги для физлиц

Налогообложение дивидендных выплат, полученных физлицами, зависит от их статуса. А именно, являлись ли они резидентами РФ в момент начисления дохода.

Статус получателя

Налоговая ставка

Сумма, которую потребуется заплатить в налоговый орган в связи с получением дивидендов, рассчитывается следующим образом:

Налог = Дивиденды * Ставка НДФЛ (согласно верхней таблице)

Статус юридического или физического лица, согласно Налоговому кодексу РФ, зависит от количества проведенного времени в РФ за последний год. Если инвестор пребывал в России более полугода из этого срока, то он автоматически является резидентом. При этом период пребывания в стране может быть рваным. Главное, чтобы за последние 12 месяцев набралось указанное количество дней. Для такой категории предусмотрена налоговая ставка на дивиденды в размере 13%.

Важно! Гражданство инвестора никак не влияет на получение статуса резидента в РФ. Получить такой статус вправе даже зарубежные учредители, если они большую часть времени в течение последнего года пребывали в Российской Федерации.

Удерживает НДФЛ с дивидендных выплат в государственную казну обычно компания, акциями которой владеет инвестор. Для физлиц именно она служит налоговым агентом. Следовательно, дивиденды поступают на брокерский счет уже очищенными от НДФЛ. Физлицу в данном случае не требуется самостоятельно считать и платить налог.

Когда дивиденды платят не деньгами, а, к примеру, имуществом, процедура налогообложения будет сильно отличаться. Компания уже не сможет заплатить за инвестора НДФЛ, так как фактическая выплата была произведена не в денежной форме. В результате обязанность по уплате налога перекладывается на физическое лицо, которое получило дивиденды. Придется самому подавать налоговую декларацию и платить НДФЛ в установленные законом сроки.

Налоги для юрлиц

Ставка налога на дивиденды для юрлиц рассчитывается следующим образом:

В последнем случае компании из РФ потребуется доказать своё право на льготу. Для этого нужно предоставить в ФНС документы, подтверждающие право на владение долей в 50% и более.

По каким ценным бумагам выплачиваются дивиденды

Инвесторам платят дивидендные выплаты не только отечественные, но и зарубежные акционерные общества. Причем компании из РФ могут производить начисление каждый квартал, раз в полгода или год.
Выплаты также могут приходить и от ETF. Правда, сегодня на отечественной фондовой бирже дивидендных фондов нет. Такие финансовые инструменты, выплачивающие доход от заработанной прибыли, можно приобрести пока только на зарубежных площадках. Например, на американской фондовой бирже. Здесь представлено большое количество ETF с дивидендами. Причем деньги инвесторам выплачиваются на регулярной основе.

Особенности при уплате НДФЛ

При оплате налога с дивидендных выплат важно помнить следующее:

В декларации, которая составляется в ФНС, дивидендам присвоен уникальный код – 1010. Аналогичный номер указывается в 2-НДФЛ.
Если НДФЛ не был списан при начислении дивиденда, то придется самому декларировать свой доход и платить налоги. Подать декларацию за прошлый год нужно до 30 апреля. Срок оплаты – 15 июля. Если нарушить данные сроки, то налоговая инспекция начислит инвестору штраф.
Если с дивидендов, полученных за рубежом, удержали НДФЛ больше 13%, то вернуть переплату нельзя. При этом данную сумму необходимо отразить в декларации о своих доходах.
При расчете НДФЛ с дивидендных выплат уменьшить налог с помощью вычета нельзя. Речь идет об имущественных, социальных и стандартных вычетах.

При инвестировании в отечественные ценные бумаги инвестору не нужно декларировать доход с полученных дивидендов и уплачивать с них НДФЛ. Если заниматься инвестициями в зарубежные финансовые инструменты, то здесь налогообложение совсем другое.

Декларация при зарубежных инвестициях

По налоговому законодательству, полученные инвестором доходы на иностранных рынках должны облагаться НДФЛ. Однако под налогообложение попадают лишь налоговые резиденты.

Дивиденды, начисленные иностранными акционерными обществами, автоматически причислены к доходам за границей. Налоговая ставка, подлежащая уплате инвесторами, составит 13%.

Если при начислении дивидендных выплат НДФЛ удержан в стране, где была получена прибыль, то данную сумму можно зачесть в счет уплаты НДФЛ на территории России. Данная возможность прописывается в Договоре об избежании двойного налогообложения между РФ и страной источником дохода при наличии такого соглашения.

При составлении декларации потребуются:

договор с брокером;
выписка по финансовым операциям за отчетный период (берется у брокера).

Важно! Если за календарный год инвестор получил дивиденды от нескольких иностранных организаций, то ему потребуется указать все источники дохода.

Как считают НДФЛ отечественные брокеры

Российские брокеры при начислении инвесторам дивидендов сами удерживают налог и уплачивают в государственную казну. Однако на фондовом рынке, помимо отечественных, торгуются и иностранные бумаги. Самые популярные – акции США. По ним брокер не уплачивает НДФЛ с дивидендов, так как в этой ситуации он не является налоговым агентом. Следовательно, обязанность по уплате налога полностью лежит на инвесторе.

Как считают НДФЛ иностранные брокеры

Зарубежным брокерам из-за большого количества инвесторов сложно уследить за учетом дивидендов, так как денежные выплаты могут начисляться ежеквартально, по полугодиям или раз в год. Некоторые компании предусматривают собственный график дивидендных выплат. Тем не менее иностранные брокеры ведут строгую отчетность и по первому запросу передают её инвестору.

Если говорить про американских брокеров, пользующихся высоким спросом на мировом фондовом рынке, то они удерживают НДФЛ с дивидендов в размере 10%. Однако ставка налога может быть увеличена до 30%. Такое происходит, когда брокер ничего не знает о резиденте владельца ценных бумаг.
Российские инвесторы могут снизить данную планку до 10%. Для этого нужно подписать у брокера форму W-8BEN. Данный документ позволит сократить налоговую ставку при получении дохода по американским ценным бумагам. Подписанная форма рассматривается брокером в течение 30 дней.

Что делать, если НДФЛ был пересчитан

Если в инвестиционном портфеле находятся такие фонды, как SDY или VNQ, то инвестор рискует столкнуться с пересчетом налогов на дивиденды за прошлые годы. Придется корректировать указанные данные в предыдущем отчетном периоде с доплатой НДФЛ. Потребуется также заплатить пени за неправильно поданную декларацию, чтобы не быть привлеченным к ответственности.

Порядок уплаты НДФЛ с доходов, полученных за дивиденды, для российских инвесторов может показаться сложным. Однако при детальном разборе проблемы становится всё ясно и понятно.

Однако налоговая ставка будет строго индивидуальной, так как она зависит сразу от нескольких факторов – статуса (физлицо или юрлицо), резидентства в РФ и общего дохода за отчетный период. Например, если доход за прошедший год оказался высоким, то ставка налога увеличится до 15%. Она распространяется на сумму дохода, которая превышает 5 млн рублей.

Если доходы получены с зарубежных рынков, то отчитываться перед налоговой придется самостоятельно.

Читайте также: